- 最後登錄
- 2024-5-19
- 在線時間
- 1282 小時
- 註冊時間
- 2009-3-20
- 閱讀權限
- 50
- 精華
- 0
- UID
- 6049051
- 帖子
- 2841
- 積分
- 7322 點
- 潛水值
- 158699 米
| 布局台股 精選高夏普、高報酬基金
2010-08-13 01:50 工商時報 - 記者陳慧芳卅台北報導
中美近期公布多項經濟數據,均出現景氣走緩,二次衰退陰霾再浮現,使得全球股市紛紛不支倒地,台股也難逃拖累。面臨第3季市場大幅震盪,加上台股各類股輪動速度快,理財專家建議投資人,不妨透過一般型台股基金布局,取代頻繁換股、追逐大盤的操作策略。
但是,如何挑選低中長期低波動風險,且能提供穩健報酬的台股基金?資產管理業者建議,可從基金歷史績效、夏普指數等數據來進一步評估,尤其是在過去5年期間,經歷2008年金融海嘯、2009年復甦反彈等股市多空階段,若能維持高夏普值(Sharp ratio),且績效名列前茅,顯示該基金是值得布局的好標的,可趁現階段低點時介入。
所謂夏普值,就是指基金承受每一單位的風險,所能獲得的報酬,數值若愈高,表示在相同風險下可獲得愈高報酬,因此,夏普值被視為是同時衡量風險及報酬的指標,可作為挑選質優標的的參考選項。
依據理柏資訊資料庫統計至2010年7月30日,篩選出5年期夏普值位居前10名的台股基金,可以發現,這10檔基金的績效表現平均值為30.68%,與同期間台股大盤指數為30.70%,顯示漲勢頗為吻合。
其中,績效表現最佳的是富蘭克林華美投信旗下第一富基金,其45.32%漲勢遙遙領先大盤平均值逾5成,二、三名則分別是統一大滿貫基金與國泰小龍基金。
一般型台股基金2009年迄今至2010年8月4日,累積報酬率超過1倍基金共9檔,但績效能夠持續打敗大盤,且過去一年平均漲幅仍有2成以上,僅剩下5檔,其中,人氣最佳、規模位居前茅的,同樣是富蘭克林華美第一富基金,去年以來累積報酬率達104.22%,5年年化報酬率更有13.01%。其次為柏瑞巨人基金、富邦高成長基金、金鼎概念型基金及金鼎大利基金。
富蘭克林華美第一富基金經理人諶言認為,大環境結構轉變,台股明年產業景氣可望百花齊放,尤其是兩岸經濟協議(ECFA)相關受惠類股表現相對搶眼,在底部逐漸墊高下,可望維持高檔震盪格局。... |
|